2025年08月下旬 湖南银行中间业务收入下滑原因分析及对策

要分析湖南银行（注：此处结合新闻内容，指2022年由华融湘江银行更名的省级城商行）中间业务收入下滑的原因，需结合财务数据（手续费及佣金净收入为核心指标）及新闻披露的经营环境与业务表现，主要原因如下：

一、核心数据表现：中间业务收入大幅下滑

根据湖南银行2025年半年度报告及新闻披露，手续费及佣金净收入（中间业务核心收入） 呈现显著下滑：

• 2025年上半年，手续费及佣金净收入约2.7亿元，同比降幅达37.8%（新闻234）；
• 2023年三季度，中间业务收入（手续费及佣金净收入）同比下降逾30%（新闻5）。
  上述数据显示，中间业务收入已成为湖南银行盈利端的主要拖累项。

二、下滑原因分析

1. 监管环境压力：减费让利政策导致手续费收入收缩

近年来，监管层持续推动“减费让利”，要求银行降低企业和个人的金融服务成本（如结算手续费、转账费、理财服务费等）。湖南银行作为省级城商行，需响应政策要求，传统中间业务（如结算、代理、理财）的手续费率下降，导致收入大幅减少（新闻2）。

2. 非息收入结构失衡：投资类业务表现拖累

中间业务收入属于非息收入（包括手续费及佣金收入、投资收益、公允价值变动损益等）。湖南银行的非息收入依赖投资收益和手续费收入，但2025年上半年：

• 公允价值变动损益由正转负：从2024年同期的4.33亿元变为-0.68亿元，同比减少5.01亿元（新闻3），主要因债市调整导致金融资产估值缩水；
• 其他非息收入下滑：同比下降30%至10.9亿元（新闻2），推测为债券投资、同业业务等非传统中间业务的收益减少，进一步拖累整体非息收入。

3. 中间业务结构单一，创新能力不足

湖南银行的中间业务仍以传统项目（如结算、代理、银行卡手续费）为主，缺乏高附加值、创新性业务（如财富管理、投行业务、供应链金融、金融科技服务等）。传统业务的竞争力不足，难以应对同业竞争（如国有银行、股份制银行在中间业务上的优势），导致市场份额下降。

4. 经济下行压力导致需求收缩

宏观经济下行背景下，企业和个人的金融需求减少：

• 企业层面：贸易额下降导致结算、汇兑等中间业务需求减少；
• 个人层面：收入增长放缓导致理财、信用卡等业务的手续费收入下滑；
• 房地产行业调整：按揭贷款手续费、房地产信托等相关中间业务需求收缩（新闻3提到资产质量受房地产影响，间接影响中间业务）。

5. 同业竞争加剧

随着银行业竞争加剧，其他银行（尤其是国有银行、股份制银行）在中间业务上的投入增加（如推出低费率的理财产品、优化结算服务、拓展金融科技应用），湖南银行作为区域城商行，客户基础和资源禀赋有限，难以与大型银行竞争，导致中间业务收入被挤压。

三、总结

湖南银行中间业务收入下滑是监管政策、业务结构、经济环境及同业竞争等多重因素共同作用的结果。未来需通过优化业务结构（增加高附加值业务）、加强金融科技创新（提升服务效率）、拓展客户群体（尤其是中小企业和个人高端客户） 等方式，提升中间业务的竞争力，缓解收入下滑压力。

（注：以上分析结合了新闻披露的湖南银行2023-2025年经营数据及行业环境，部分原因为基于数据的合理推测。）