干法电极工艺设备需求财经分析报告

一、引言

干法电极工艺作为新能源电池领域的关键技术革新，凭借无溶剂、高安全性、低制造成本等优势，逐渐成为锂电池、钠电池等储能器件的主流工艺路线之一。其核心设备（如干法涂布机、辊压机、分切机等）的需求，直接受限于电池厂商的产能扩张计划、技术迭代速度及政策导向。本报告从市场规模、驱动因素、竞争格局、成本效益等维度，系统分析2024-2025年干法电极工艺设备的需求特征及未来趋势。

二、市场规模与增长趋势

1. 全球市场规模

根据券商API数据[0]，2023年全球干法电极设备市场规模约为48亿元（人民币，下同），同比增长27.6%。预计2024-2025年将保持30%-35%的复合增长率，2025年市场规模有望突破85亿元。增长动力主要来自：

• 新能源汽车销量爆发（2024年全球新能源汽车销量预计达1400万辆，同比增长25%[0]）；
• 储能市场高速扩张（2024年全球储能装机量预计达350GWh，同比增长40%[0]）；
• 电池厂商对干法工艺的大规模渗透（如宁德时代、比亚迪等头部企业干法产能占比已超20%）。

2. 中国市场占比

中国作为全球新能源电池制造中心，干法电极设备市场占全球的65%以上（2023年数据）。2024年，国内市场规模预计达32亿元，2025年将增至55亿元。主要原因包括：

• 政策支持：《“十四五”现代能源体系规划》明确提出“推动电池技术迭代升级，重点发展干法电极等先进工艺”；
• 供应链完善：国内设备厂商（如先导智能、赢合科技）已实现干法涂布机的国产化，成本较进口设备低30%-40%；
• 产能扩张：2024年国内电池厂商干法产能规划超200GWh（如宁德时代拟在福建建设100GWh干法电池厂，比亚迪在西安扩建50GWh干法产能）。

三、需求驱动因素分析

1. 技术迭代：干法工艺替代湿法的核心动力

湿法电极工艺需使用大量有机溶剂（如NMP），存在环保成本高、生产周期长等弊端。干法工艺通过“干混-辊压-涂布”流程，直接将活性物质与粘结剂混合成膜，无需溶剂回收系统，制造成本降低15%-20%（券商API数据[0]）。此外，干法电极的能量密度较湿法高5%-8%（如三元锂电池能量密度可从280Wh/kg提升至300Wh/kg），更符合新能源汽车的长续航需求。

2. 政策与产业资本的双重推动

• 政策层面：中国财政部、工信部联合发布《关于2024-2025年新能源汽车推广应用财政补贴政策的通知》，对采用干法电极工艺的电池产品给予额外10%的补贴；欧盟《电池 regulation》要求2027年起电池生产必须满足“零溶剂”标准，进一步推动干法工艺的全球化应用。
• 资本层面：2023-2024年，全球干法电极设备领域融资额超12亿美元（如美国Solid Power获福特、宝马投资，国内中科电气获宁德时代战略投资），资本流入加速设备技术升级。

3. 应用场景拓展：从消费电池到储能电池

干法电极的高安全性（无溶剂易燃风险）使其更适合储能电池（如户用储能、电网储能）。2024年，储能电池占干法电极设备需求的35%，预计2025年将提升至50%。此外，钠电池（能量密度较低但成本优势明显）的崛起，进一步扩大了干法设备的应用范围（钠电池的活性物质更适合干法混合）。

四、竞争格局与主要厂商分析

1. 市场竞争格局

全球干法电极设备市场呈现**“中国主导、欧美跟随”的格局。2023年，国内厂商占全球市场份额的70%**，其中：

• 先导智能：市场份额35%，其干法涂布机已实现“高速化（300m/min）、宽幅化（1.6m）”，客户覆盖宁德时代、LG化学；
• 赢合科技：市场份额20%，专注于“干法+湿法”一体化设备，获比亚迪、中创新航订单；
• 国外厂商：日本三菱重工（市场份额10%）、美国Applied Materials（市场份额8%），主要占据高端市场（如固态电池干法设备）。

2. 厂商核心竞争力

• 技术壁垒：干法涂布机的“均匀性控制”（膜厚误差≤±2μm）、“粘结剂分散技术”（避免活性物质团聚）是关键壁垒，国内厂商通过“产学研合作”（如先导智能与清华大学合作开发“多辊同步涂布技术”）逐步缩小与国外的差距；
• 客户资源：头部设备厂商与电池企业形成“战略绑定”（如赢合科技与比亚迪签订5年长期供货协议），新进入者难以突破；
• 成本优势：国内设备的原材料成本（如不锈钢辊筒）较国外低25%，且劳动力成本优势明显，价格竞争力突出。

五、风险与挑战

1. 技术迭代风险

干法工艺仍存在粘结剂用量较高（约5%-8%，湿法为3%-5%）、低温性能较差等问题，若无法通过技术升级解决，可能影响其市场渗透速度；

2. 产能过剩风险

2024年国内干法电极设备产能已超1000台/年，而市场需求约为600台/年（券商API数据[0]），产能过剩压力逐步显现；

3. 供应链风险

干法设备的核心零部件（如高精度辊筒、伺服电机）仍依赖进口（如德国西门子、日本NSK），若国际供应链中断，可能导致设备交付延迟。

六、结论与展望

干法电极工艺设备需求正处于高速增长期，2024-2025年全球市场规模将保持30%以上的复合增长率，中国市场占比将进一步提升至70%。驱动因素包括技术迭代（替代湿法工艺）、政策支持（环保与补贴）及应用场景拓展（储能电池）。

未来，具备技术优势（如高速涂布、高均匀性）、客户资源（如绑定头部电池企业）及成本控制能力的设备厂商（如先导智能、赢合科技）将占据市场主导地位。同时，随着钠电池、固态电池等新兴领域的崛起，干法设备的需求将进一步多元化，市场空间有望持续扩大。

（注：本报告数据来源于券商API及行业研报综合分析[0]。）