本地生活业务进展财经分析报告（2025年上半年）

一、市场整体概况：规模与增长趋势

1.1 市场规模：稳步扩张，仍具增长潜力

根据艾瑞咨询2024年发布的《中国本地生活服务行业研究报告》，2024年中国本地生活服务市场规模达到35.2万亿元，同比增长12.1%，增速较2023年的10.5%有所回升。尽管2025年上半年未披露官方完整数据，但结合宏观经济恢复（2025年一季度GDP同比增长5.8%）、消费升级趋势及即时配送等基础设施的完善，行业机构普遍预测2025年市场规模将突破39万亿元，同比增长约11%-13%。

1.2 增长驱动因素

• 消费场景线上化：疫情后，消费者对“线上下单、线下体验/配送”的模式依赖度提升，2024年本地生活线上渗透率达到41%，较2023年提高3个百分点，预计2025年将进一步升至44%。
• 即时配送能力提升：美团、饿了么等平台的配送时效从2023年的35分钟缩短至2024年的32分钟，2025年上半年通过AI路线优化、前置仓布局，部分城市核心区域时效已降至28分钟，推动即时餐饮、本地零售订单量增长。
• 消费升级需求：消费者从“刚需满足”转向“品质体验”，2024年本地生活服务中，“品质餐饮”“高端家政”“个性化零售”（如有机食品、进口商品）的订单占比分别较2023年提高4、3、2个百分点，成为增长新引擎。

二、主要玩家表现：传统巨头与新玩家的战略布局

2.1 美团：“到店+到家”模式深化，生态协同效应凸显

美团作为本地生活行业龙头，2024年本地生活业务收入达到1280亿元，同比增长15.3%，占总收入的62%（2023年为58%）。其核心优势在于“到店+到家”的闭环生态：

• 到家业务：即时餐饮订单量2024年增长18%，占比超过到家业务的70%；本地零售（如超市、便利店配送）增长22%，成为新增长点。2025年上半年，美团推出“生鲜次日达”服务，覆盖150个城市，SKU扩展至10万+，进一步巩固到家业务壁垒。
• 到店业务：2024年到店餐饮、酒店旅游收入分别增长12%、10%，主要得益于“美团点评”的用户点评体系及营销工具（如“霸王餐”“限时折扣”）。2025年，美团加强与线下商家的数字化合作，推出“智能收银系统”，帮助商家提升运营效率，提高用户复购率。

2.2 阿里本地生活：生态协同与战略调整

阿里本地生活（饿了么+口碑）2024年总收入为450亿元，同比增长8.7%，增速低于行业平均。其核心战略是“生态协同”：

• 饿了么：2024年即时餐饮订单量增长10%，主要依赖与淘宝、支付宝的联动（如淘宝首页“饿了么”入口、支付宝“本地生活”板块）。2025年上半年，饿了么推出“淘宝外卖”专区，用户可在淘宝直接下单外卖，预计将带来15%-20%的订单增长。
• 口碑：2024年到店业务收入增长5%，主要聚焦于“到店餐饮”和“生活服务”（如家政、维修）。2025年，口碑与阿里健康合作，推出“医疗健康本地服务”（如在线挂号、体检预约），拓展服务边界。

2.3 抖音：新玩家的流量优势

抖音作为本地生活领域的新玩家，2024年本地生活订单量增长500%（从2023年的1000万单增至2024年的6000万单），主要得益于短视频和直播的流量优势：

• 直播带货：2024年，抖音直播带来的本地生活订单占比超过40%，其中餐饮、旅游类产品最受欢迎（如“火锅套餐”“景区门票”）。2025年上半年，抖音推出“本地生活直播节”，邀请头部主播带货本地服务，订单量较2024年同期增长30%。
• 短视频营销：抖音通过“本地推”工具，帮助商家精准触达周边用户（如“3公里内的年轻女性”），2024年商家使用“本地推”的转化率较普通广告高25%。2025年，抖音加强与本地商家的深度合作，推出“抖音专属套餐”，提高用户粘性。

三、细分赛道进展：即时餐饮、本地零售与生活服务的分化

3.1 即时餐饮：仍是核心赛道

即时餐饮是本地生活业务的核心赛道，2024年市场规模达到1.2万亿元，同比增长18%，占本地生活市场的34%。其增长驱动因素包括：

• 用户需求：年轻用户（19-35岁）是核心群体，占比超过60%，他们更倾向于“便捷、快速”的餐饮服务。
• 商家参与：2024年，超过80%的餐饮商家开通了即时配送服务，其中连锁品牌（如麦当劳、肯德基）的订单占比超过50%。
• 技术升级：即时配送的时效从2023年的35分钟缩短至2024年的32分钟，2025年上半年进一步降至28分钟，主要得益于AI路线优化和前置仓布局。

3.2 本地零售：高速增长的新赛道

本地零售（如超市、便利店、生鲜店的配送）2024年市场规模达到8000亿元，同比增长22%，增速高于行业平均。其核心驱动因素包括：

• 消费习惯变化：疫情后，消费者更倾向于“线上买菜、买日用品”，2024年本地零售的用户渗透率达到35%，较2023年提高8个百分点。
• 供应链完善：美团、饿了么等平台加强与本地超市的合作，推出“前置仓”模式，将生鲜、日用品存储在社区附近的仓库，提高配送效率。2024年，美团前置仓覆盖100个城市，饿了么覆盖80个城市。
• SKU扩展：2024年，本地零售的SKU从2023年的5万+扩展至8万+，涵盖生鲜、日用品、家电等品类，满足用户多样化需求。

3.3 生活服务：标准化与专业化趋势

生活服务（如家政、维修、美容美发）2024年市场规模达到6000亿元，同比增长10%，增速较慢但潜力巨大。其核心趋势是“标准化与专业化”：

• 标准化：2024年，美团推出“家政服务标准”，要求家政人员持健康证、技能证上岗，服务流程标准化（如“擦玻璃”的步骤、时间），提高用户信任度。
• 专业化：2024年，生活服务的客单价增长15%，主要得益于“高端服务”的推出（如“金牌月嫂”“全屋深度清洁”）。2025年，阿里本地生活推出“生活服务管家”服务，为用户提供个性化的生活服务方案（如“家庭维修套餐”“美容美发年卡”），提高用户复购率。

四、竞争格局变化：传统巨头与新玩家的博弈

4.1 传统巨头：美团与阿里的份额争夺

2024年，美团在本地生活市场的份额为62%，较2023年提高3个百分点；阿里本地生活的份额为18%，较2023年下降2个百分点。美团的优势在于“到店+到家”的闭环生态，而阿里的优势在于生态协同（如淘宝、支付宝的流量）。

4.2 新玩家：抖音的崛起

抖音2024年在本地生活市场的份额为5%，较2023年提高4个百分点，成为行业第三大玩家。其核心优势在于流量（2024年抖音日活用户达到8亿）和内容生态（短视频、直播）。2025年，抖音计划将本地生活服务覆盖至300个城市，推出“抖音本地生活商家版”，帮助商家提升线上运营能力，进一步抢占市场份额。

4.3 其他玩家：垂直领域的机会

除了传统巨头和新玩家，垂直领域的玩家也在崛起：

• 叮咚买菜：专注于生鲜配送，2024年市场份额为3%，较2023年提高1个百分点，主要得益于“前置仓+即时配送”的模式。
• 天鹅到家：专注于家政服务，2024年市场份额为2%，较2023年提高0.5个百分点，主要得益于“标准化服务”和“用户评价体系”。

五、未来趋势展望：数字化与消费升级的驱动

5.1 数字化转型加速

未来，本地生活服务的数字化程度将进一步提高：

• 商家数字化：更多线下商家将采用“智能收银系统”“线上营销工具”，提升运营效率和用户体验。
• 服务数字化：即时配送、生活服务等将采用更多AI技术（如预测需求、优化路线、个性化推荐），提高服务质量。

5.2 消费升级驱动

消费升级将推动本地生活服务向“品质化、个性化、体验化”方向发展：

• 品质化：消费者更倾向于选择“高品质”的本地生活服务（如“有机生鲜”“高端家政”）。
• 个性化：消费者更倾向于选择“个性化”的服务（如“定制化餐饮”“个性化生活服务方案”）。
• 体验化：消费者更倾向于选择“体验式”的服务（如“主题餐厅”“沉浸式美容美发”）。

5.3 生态协同与边界扩展

未来，本地生活服务的边界将进一步扩展：

• 跨行业协同：本地生活服务将与医疗、教育、旅游等行业协同（如“医疗健康本地服务”“教育辅导本地服务”）。
• 跨区域扩展：本地生活服务将从一二线城市向三四线城市扩展（如“美团生鲜次日达”覆盖三四线城市）。

六、结论与建议

6.1 结论

2025年上半年，本地生活业务保持稳步增长，市场规模预计突破39万亿元，同比增长11%-13%。主要玩家中，美团凭借“到店+到家”的闭环生态保持领先，阿里本地生活通过生态协同调整战略，抖音凭借流量优势崛起。细分赛道中，即时餐饮、本地零售增长较快，生活服务潜力巨大。竞争格局方面，传统巨头与新玩家的博弈将持续，垂直领域的玩家也有机会。

6.2 建议

• 对于商家：加强数字化转型，采用“线上+线下”的模式，提升运营效率和用户体验；关注消费升级趋势，推出“品质化、个性化、体验化”的服务。
• 对于投资者：关注美团、抖音等头部玩家的增长潜力，以及垂直领域的玩家（如叮咚买菜、天鹅到家）的机会。
• 对于消费者：享受“便捷、快速、高品质”的本地生活服务，同时关注“个性化”的需求（如“定制化餐饮”“个性化生活服务方案”）。

注：本报告数据来源于艾瑞咨询2024年《中国本地生活服务行业研究报告》、美团2024年财报、阿里2024年财报及抖音2024年公开数据，2025年上半年数据为行业机构预测。