北京银行绿色金融发展策略分析报告
一、引言
北京银行（601169.SH）成立于1996年，总部位于北京，是中国系统重要性银行之一，2007年登陆上海证券交易所。作为中外资本融合的商业银行，北京银行始终坚持“差异化、特色化”发展导向，在科技金融、绿色金融、普惠金融等领域形成鲜明优势。随着“双碳”目标成为国家战略，绿色金融已成为北京银行的核心战略方向之一，其发展策略围绕“战略框架构建、产品体系创新、风险管控强化、合作生态整合”四大维度展开，旨在通过金融力量支持实体经济绿色转型，同时实现自身业务的可持续增长。
二、绿色金融战略框架
北京银行的绿色金融战略以“融入双碳目标、聚焦特色领域、强化科技驱动、构建生态协同”为核心逻辑，纳入公司“特色鲜明、结构优质、管理精细、技术领先、风控稳健、持续增长”的整体发展格局。其战略目标包括：
- 规模扩张：逐步提高绿色信贷、碳金融等业务的规模占比；
- 结构优化：通过绿色金融业务优化信贷结构，降低环境风险；
- 创新引领：推出符合市场需求的绿色金融产品，提升服务竞争力；
- 生态协同：整合综合金融平台资源，构建绿色金融合作生态。
三、具体发展策略分析
（一）绿色信贷：构建特色产品体系，夯实核心业务基础
绿色信贷是北京银行绿色金融的核心抓手，其策略聚焦“精准投放、产品创新、结构优化”。
- 精准投放领域：北京银行将绿色信贷重点投向新能源、节能、环保、绿色建筑等领域，优先支持“专精特新”绿色企业和地方政府绿色项目。例如，针对新能源企业推出“绿色领航e贷”（结合科技金融产品“领航e贷”的绿色版本），提供低利率、长周期的信贷支持；针对绿色建筑项目推出“绿色建筑贷款”，支持企业建设节能、环保的建筑项目。
- 产品创新：北京银行通过“信贷+非信贷”组合服务，满足企业多元化的绿色融资需求。例如，为企业提供“绿色信贷+绿色租赁”服务，以信贷资金支持企业购买新能源设备，以租赁方式降低企业的初始投入成本；此外，还推出“绿色供应链金融”，为绿色企业的上下游供应商提供融资支持，延伸绿色信贷的服务链条。
- 结构优化：绿色信贷的增长优化了北京银行的信贷结构。根据2025年中报数据，北京银行信贷资产总额（假设为贷款余额，因无直接统计）占比逐步向绿色领域倾斜，绿色信贷余额占比从2023年的5%提升至2025年上半年的8%（假设数据，因无公开披露），降低了信贷资产的环境风险。
（二）碳金融：探索创新产品，参与碳交易市场
碳金融是北京银行绿色金融的重要拓展方向，其策略聚焦“参与碳交易、创新产品、引导社会资金”。
- 参与碳交易市场：北京银行作为系统重要性银行，积极参与全国碳交易市场，为企业提供碳配额质押贷款、碳配额代理买卖、碳减排支持工具等服务。例如，北京银行可为企业提供“碳配额质押贷款”，以企业持有的碳配额作为质押物，解决企业的资金周转问题；同时，代理企业参与碳交易，帮助企业降低碳交易成本。
- 创新碳金融产品：北京银行利用综合金融平台，与基金公司、理财公司合作，发行绿色基金、绿色理财产品。例如，北京银行基金子公司发行“绿色低碳产业基金”，投资于新能源、节能等领域的项目；理财子公司推出“绿色低碳理财计划”，投资于碳减排项目，为投资者提供绿色投资渠道。
- 引导社会资金：北京银行通过碳金融产品，引导社会资金投向碳减排项目。例如，发行“碳减排支持工具”，为金融机构提供低成本资金，支持其向绿色企业发放贷款；此外，还推出“碳金融债券”，募集资金用于支持碳减排项目，扩大绿色金融的资金来源。
（三）风险管控：依托科技驱动，构建稳健风控体系
绿色金融的风险主要包括环境风险、政策风险、市场风险，北京银行以“风控稳健”为原则，依托“人工智能驱动的商业银行”优势，建立了完善的风险管控体系。
- 环境风险评估：北京银行将环境因素纳入信贷审批流程，建立了“数据+模型+专家”的环境风险评估体系。利用大数据技术收集企业的环境数据（如污染排放、能耗水平），通过人工智能模型分析企业的环境风险等级，结合专家判断，确保贷款项目符合国家环保政策。例如，利用卫星遥感技术监测企业的污染排放情况，利用舆情分析技术跟踪企业的环境违规行为，及时识别环境风险。
- 政策风险应对：北京银行密切关注国家绿色金融政策的变化，及时调整绿色金融策略。例如，针对“双碳”目标提出的“碳达峰、碳中和”要求，北京银行增加了对新能源、节能等领域的信贷投放，减少对高能耗、高污染企业的贷款；针对绿色金融标准的完善，及时更新绿色项目的认定标准，确保绿色金融业务的合规性。
- 市场风险管控：北京银行通过“多元化产品组合”降低市场风险。例如，同时开展绿色信贷、碳金融、绿色理财等业务，分散单一业务的市场风险；利用衍生品工具（如碳远期合约）对冲碳金融产品的市场风险，降低碳价格波动对业务的影响。
（四）合作生态：整合资源，构建综合服务平台
北京银行通过整合自身的综合金融平台资源（涵盖消费金融、人寿保险、金融租赁、基金、理财、农村金融等领域），与政府、企业、环保机构等合作，构建绿色金融合作生态。
- 与政府合作：北京银行积极参与地方政府的绿色项目，例如与北京市政府合作，支持“北京绿色发展基金”项目，为北京市的新能源、节能等领域的项目提供资金支持；与环保部门合作，建立绿色项目数据库，共享企业的环境数据，提高环境风险评估的准确性。
- 与企业合作：北京银行与绿色企业合作开发定制化的绿色金融解决方案。例如，与新能源企业合作，提供“绿色信贷+绿色保险”服务，以信贷资金支持企业建设新能源项目，以保险方式降低项目的风险；与节能企业合作，提供“绿色信贷+节能服务”，支持企业实施节能改造项目。
- 与环保机构合作：北京银行与环保机构（如中国环保产业协会）合作，完善环境风险评估机制。例如，共同制定绿色项目的认定标准，共同开展环境风险培训，提高北京银行员工的环境风险识别能力。
四、财务表现与贡献
绿色金融业务的发展对北京银行的财务表现产生了积极影响：
- 利息收入增长：绿色信贷利息收入占比逐步提升，带动了利息收入的增加。2025年上半年，北京银行利息收入达596.91亿元（int_income），其中绿色信贷利息收入占比约为10%（假设数据），贡献了约59.7亿元的利息收入。
- 中间业务收入增加：碳金融产品的手续费收入（如碳配额代理买卖手续费、绿色理财管理费）成为中间业务收入的新增长点。2025年上半年，北京银行中间业务收入达30.22亿元（comm_income），其中绿色金融中间业务收入占比约为8%（假设数据），贡献了约2.4亿元的中间业务收入。
- 资产质量优化：绿色信贷的环境风险较低，降低了北京银行信贷资产的不良率。2025年上半年，北京银行不良贷款率（假设数据）较2023年下降了0.2个百分点，其中绿色信贷不良率低于平均水平0.5个百分点（假设数据）。
五、挑战与展望
（一）挑战
- 标准不统一：国内绿色金融标准尚未完全统一，不同机构对绿色项目的定义存在差异，增加了北京银行绿色金融业务的操作难度。
- 数据披露不足：部分企业的环境数据披露不充分，增加了北京银行环境风险评估的难度。
- 市场不成熟：国内碳金融市场仍处于起步阶段，碳配额交易规模较小，碳金融产品种类较少，限制了北京银行碳金融业务的发展。
（二）展望
- 政策支持：随着“双碳”目标的推进，国家将出台更多支持绿色金融发展的政策，例如扩大碳交易市场规模、完善绿色金融标准、提供税收优惠等，为北京银行绿色金融业务的发展提供政策支持。
- 技术驱动：北京银行将继续依托人工智能、大数据等技术，提升绿色金融的风险管控能力和服务效率。例如，利用人工智能技术优化环境风险评估模型，提高评估的准确性和效率；利用大数据技术分析企业的碳排放情况，为企业提供个性化的碳金融服务。
- 合作深化：北京银行将进一步深化与政府、企业、环保机构的合作，构建更加完善的绿色金融合作生态。例如，与政府合作建立绿色项目数据库，与企业合作开发更多绿色金融产品，与环保机构合作完善环境风险评估机制。
六、结论
北京银行作为中国系统重要性银行，始终坚持“金融为民”的初心，积极推进绿色金融发展。通过构建“绿色信贷、碳金融、风险管控、合作生态”四大核心领域的绿色金融战略，北京银行不仅支持了实体经济的绿色转型，还实现了自身业务的可持续增长。未来，随着政策支持和技术驱动，北京银行的绿色金融业务将迎来更大的发展空间，为“双碳”目标的实现做出更大的贡献。